چگونه بفهمیم که آیا باید استخراج بیت کوین را شروع کنیم؟

این یک سرمقاله نظری توسط کیتون رکارد، مهندس جامعه Hiveon است، یک اکوسیستم استخراج که شامل یک سیستم عامل برای سخت افزار استخراج بیت کوین است.

استخراج بیت کوین به فرآیندی اطلاق می شود که از طریق آن بیت کوین جدید وارد گردش می شود. فرآیند ماینینگ نقش مهمی در تایید تراکنش های جدید و حفظ دفتر کل بلاک چین بیت کوین به عنوان رکورد تغییرناپذیر تراکنش ها ایفا می کند. در اصل، ماینرها از سخت‌افزار ASIC برای حل مشکلات پیچیده محاسباتی استفاده می‌کنند و اولین موردی که راه‌حل را پیدا می‌کند، پاداش بیت‌کوین را قبل از شروع مجدد چرخه به دست می‌آورد.

اگرچه استخراج بیت‌کوین می‌تواند زمان‌بر، پرهزینه باشد و بسته به نوسان قیمت، پاداش‌های متناقضی را به همراه داشته باشد، اما همچنان جذابیت زیادی برای سرمایه‌گذارانی دارد که به فکر کسب بیت‌کوین به عنوان جبران تلاش‌هایشان هستند. برای افراد و علاقمندان به فناوری، استخراج می تواند به دلایل مختلف فرصتی جذاب باشد.

برخلاف دارایی‌های سرمایه‌گذاری سنتی، مانند سپرده‌های بانکی استاندارد، املاک و مستغلات یا سهام، بیت‌کوین می‌تواند بازدهی بسیار بالاتری ارائه دهد. این یک تجارت آگاهانه از محیط زیست است که می تواند با استفاده از انرژی اضافی از اتلاف انرژی جلوگیری کند، مانند گاز طبیعی که در حین استخراج نفت سوزانده می شود، توربین های بادی غیرفعال و انرژی مازاد از نیروگاه های برق آبی یا هسته ای.

پیش‌بینی‌های بلندمدت Hiveon این است که ارزش بیت‌کوین پس از نصف شدن افزایش می‌یابد (در ادامه در مورد آن بیشتر توضیح می‌دهیم)، بنابراین ما اکنون در حال جمع‌آوری سکه‌ها هستیم تا آن پول را در آینده چند برابر کنیم. ما همچنین معتقدیم که در آینده، یک سیستم مالی جهانی جایگزین مبتنی بر فناوری بلاک چین مانند بیت‌کوین مسلط خواهد بود و اعتبارسنجی‌های شبکه می‌توانند از پردازش تراکنش‌ها کسب درآمد کنند.

اما با توجه به اینکه سختی استخراج و نرخ هش به طور مداوم به اوج های جدید می رسد و کارمزدها افزایش می یابد، بسیاری ممکن است تعجب کنند که آیا این روش هنوز ارزش سرمایه گذاری دارد یا خیر.

آیا استخراج بیت کوین ارزشش را دارد؟

برای تعیین اینکه آیا استخراج بیت کوین برای آنها “ارزش” خواهد داشت یا خیر، تجهیزات، ماینرهای آینده نگر باید تجزیه و تحلیل هزینه-فایده را برای تعیین نقاط سربه سر خود انجام دهند. عواملی که باید در نظر گرفته شوند عبارتند از هزینه برق، هزینه سخت افزار و کارایی، زمان و ارزش بازار بیت کوین. شما می توانید قیمت فعلی بیت کوین (28190 دلار در زمان نگارش) را در نظر بگیرید یا اینکه فکر کنید قیمت بیت کوین در آینده کجا خواهد بود را برون یابی کنید.

هزینه های برق

در زمان نگارش این مقاله، استخراج بیت کوین برای افرادی که به ازای هر کیلووات ساعت (کیلووات ساعت) توان 0.10 دلار یا کمتر پرداخت می کنند، می تواند سودآور باشد.

با این حال، دسترسی به انرژی با این قیمت در مناطق مختلف می تواند به طور قابل توجهی متفاوت باشد، به طوری که برخی از مناطق به طور قابل توجهی برق ارزان تری نسبت به سایرین ارائه می دهند. از نظر قیمت برق خانگی، چندین کشور خاورمیانه خانه های خوبی برای استخراج کنندگان بیت کوین از جمله ایران، قطر و عربستان سعودی خواهند بود. در همین حال، قیمت ها در کشورهای اروپایی مانند دانمارک، آلمان و بریتانیا، استخراج بیت کوین را به یک پیشنهاد دشوار تبدیل می کند.

هزینه های سخت افزار

دستیابی به تجهیزات ASIC نسبتاً آسان شده است، اگرچه قیمت ASIC ها از چند صد دلار تا مبالغ پنج رقمی متغیر است. من اخیراً یک Antminer S19 دست دوم را برای فروش در بریتانیا پیدا کردم که قیمت آن 2700 پوند (یا حدود 3343.38 دلار) است.

ارزش بازار

بیت کوین در نوامبر 2021 به بالاترین قیمت خود با 67,549 دلار دست یافت. در این دوره، زمانی که بازار صعودی سال 2021 به اوج خود رسید، پاداش استخراج کنندگان بیت کوین به طور طبیعی نسبت به زمان نگارش این مقاله با ارزش تر از قیمت بیت کوین بود. حدود 27600 دلار با این حال، با افزایش کارمزد تراکنش‌های بیت‌کوین در نتیجه آزمایش‌های مداوم با فضای بلاک، ماینرها سود می‌برند.

یک ماشین حساب سودآوری می تواند به ماینرهای بالقوه کمک کند تا نسبت هزینه به سود استخراج بیت کوین را ارزیابی کنند. این ماشین حساب ها می توانند از نظر پیچیدگی متفاوت باشند و ممکن است نتایج کمی متفاوت ارائه دهند.

دلایل دیگر برای استخراج بیت کوین چیست؟

اما برای برخی از ماینرهای بیت کوین، یک تجزیه و تحلیل ساده هزینه و فایده ممکن است تنها عامل تصمیم گیری در مورد اینکه آیا استخراج در سال 2023 “ارزش آن را دارد” یا نه، نباشد.

ماینینگ یک جنبه ضروری از فرآیند ثبت و اعتبارسنجی تراکنش های غیرمتمرکز بیت کوین است. استخراج بیت کوین با پرداختن به موضوعی به نام «هزینه مضاعف»، مشکلی که در هر سیستم ارز دیجیتال ذاتی است، هدفی حیاتی دارد. هزینه مضاعف معادل دیجیتالی جعل است که توسط واسطه هایی مانند دولت ها و بانک ها در دنیای فیزیکی کنترل می شود.

برای بیت کوین، این نیاز به اعتماد به اشخاص ثالث عمدتاً به دلیل تلاش محاسباتی ارائه شده توسط ماینرها جایگزین شده است. حفظ این آزادی از واسطه ها، علاوه بر جمع آوری درآمد، ممکن است برای برخی انگیزه ای برای مشارکت در شبکه استخراج باشد.

چرخه های نصف شدن بیت کوین و انتظارات در سال 2024

نصف شدن بعدی بیت کوین در آوریل 2024 احتمالاً تأثیر قابل توجهی بر پویایی ماینینگ خواهد داشت.

نصف شدن بیت کوین رویدادی است که در آن پاداش استخراج بلاک های جدید تا 50 درصد کاهش می یابد و در نتیجه ماینرها نصف بیت کوین را در پاداش خود برای حل یک بلوک دریافت می کنند. نصف کردن بیت کوین که طبق برنامه ریزی برای هر 210000 بلاک انجام می شود، تا زمانی که حداکثر عرضه 21 میلیون بیت کوین صادر شود، ادامه می یابد.

تاثیر نصف شدن بعدی بر قیمت بیت کوین نامشخص است. برخی تحلیلگران پیش بینی می کنند که قیمت از الگوی مشابهی با نصف شدن های قبلی پیروی می کند و پس از رویداد به دلیل محدودیت عرضه سکه های جدید افزایش می یابد. با این حال، هر گونه افزایش قیمت در نهایت به تقاضا برای بیت کوین بستگی دارد و باید توجه داشت که بازار از هاوینگ سال 2020 به میزان قابل توجهی بالغ شده است و بسیاری از ارزهای رمزنگاری تثبیت شده اکنون برای کاربران رقابت می کنند.

هر کسی که فکر کند آیا استخراج بیت کوین در سال 2023 سودآور خواهد بود، احتمالاً می خواهد تأثیر نصف شدن بیت کوین بعدی را نیز در حساب خود لحاظ کند.

دشوار، اما غیرممکن نیست

استخراج سودآور بیت کوین یک چالش است، اما غیرممکن نیست. بیت کوین در زمان نگارش این مقاله قیمت نسبتاً پایینی دارد، اما Antminer S19 می تواند با حداکثر هزینه انرژی 0.10 دلار در هر کیلووات ساعت سودآور کار کند. در حالی که این امر مناطقی از جهان مانند بریتانیا را رد می کند، مکان های جهانی بسیاری وجود دارد که برق ارزان تر است. طبیعتاً، منابع تجدیدپذیر انرژی (به ویژه پنل های خورشیدی) واقعاً به بهبود سودآوری کمک می کنند و با انتقال جهان از نفت و گاز به منابع انرژی تجدیدپذیر، امید است که قیمت برق بار دیگر کاهش یابد.

دسترسی به برق ارزان، ماهیت به سرعت در حال تکامل بیت کوین و رویدادهای آتی مانند نصف شدن، تنها برخی از فاکتورهایی هستند که باید در نظر بگیرید که آیا استخراج بیت کوین سودآور است؟

این یک پست مهمان توسط کیتون رکارد است. نظرات بیان شده کاملاً متعلق به خود آنها است و لزوماً نظرات BTC Inc یا مجله Bitcoin را منعکس نمی کند.