تقریباً 48 درصد از معاملات NFT اتریوم در ماه اکتبر جعلی بودند

فروش جهانی NFT در ماه اکتبر به بیش از 850 میلیون دلار در حدود 3 میلیون تراکنش کل رسید. من ماه گذشته معاملات شستشوی NFT را بررسی کردم و این تحقیق باعث شد تا با دقت بیشتری به اعداد نگاه کنم.

نکات محرکی که من می گویم تراکنش ها جعلی تر می شوند به شرح زیر است:

1. با وجود شرایط بد بازار، همچنان شاهد تعداد بالایی از خریداران و فروشندگان منحصر به فرد هستیم. در ماه اکتبر، ما بیش از 1 میلیون خریدار و فروشنده منحصر به فرد داشتیم. هم خریدار و هم فروشنده نسبت به شهریور افزایش یافته است.
2. به نظر می رسد تعداد خریداران و فروشندگان منحصر به فرد متناقض باشد با رشد ارزش فروش و معاملات. حدود 1 میلیون کاربر بیش از 4 میلیون فروش در ماه می در مقابل کمتر از 250000 کاربر در ماه اکتبر داشته اند. به نظر من، بعید به نظر می رسد که تقاضای رو به رشد بازار با ارزش فروش کمتر معامله شود.

برای بررسی بیشتر این موضوع، با دو صرافی متمرکز که بازارهای NFT را اداره می کنند صحبت کردم. صرافی ها گفتند که حدود 80 درصد از خریداران جدید به جای فروش NFT ها را در کیف پول خود نگه می دارند. با توجه به نامطلوب بودن بازار، نگهداری این دارایی ها حرکت معقولی به نظر می رسد.

پس این همه خریدار و فروشنده منحصر به فرد از کجا آمده اند؟ من با Footprint Analytics صحبت کردم و نکاتم را مطرح کردم. من متوجه شدم که آماری که به آن نگاه می کنم بسیار بزرگ است. این شامل چندین زنجیره بود و ردیابی همه چیز دشوار است. ما موافقت کردیم که فقط بر روی بازارهای مبتنی بر اتریوم به عنوان نمونه کار کنیم زیرا این بازار محبوب ترین است.

در اینجا یافته ها آمده است:

طبق فیلترهای Footprint Analytics، معاملات شستشو تقریباً نیمی از کل حجم معاملات NFT را تشکیل می دهد.

تجزیه و تحلیل ردپای – بررسی اجمالی بازار ETH NFT (با Wash Trading فیلتر شده)

معامله گرانی که به دنبال افزایش مصنوعی قیمت کلکسیون ها یا کسب جوایز معاملاتی در بازار بودند، 389 میلیون دلار در معاملات شستشو از مجموع 758 میلیون دلار حجم معاملات NFT در ماه اکتبر به دست آوردند که میزان معاملات شستشو در بازار NFT را به نصف معاملات ارگانیک می رساند. تعداد کاربران مبادله شستشو تقریباً 46٪ از کل کاربران را تشکیل می دهد.

تجارت شستشو شکلی از دستکاری بازار است که در آن یک سرمایه گذار به طور همزمان ابزارهای مالی مشابهی را برای ایجاد فعالیت های گمراه کننده و مصنوعی در بازار می فروشد و می خرد.. این امر ناهماهنگی زیادی در صنعت NFT بین آنچه که اکثر مردم تصور می‌کنند تجارت NFT است، یعنی شخصی که یک NFT را برای حدس و گمان می‌خرد، و رفتاری که در واقع زیربنای بازار است، ایجاد می‌کند – صدها فرد داخلی NFT‌ها را بین کیف پول‌های خود انتقال می‌دهند.

چندین شاخص برای شناسایی فعالیت های تجاری مشکوک وجود دارد.

سیگنال ها و نشانگرها عبارتند از:

1. NFT گران قیمت با 0% کارمزد سازندگان معامله می شود
2. شناسه های خاص NFT که بیش از مقدار معمولی بارها در روز خریداری می شوند
3. NFT هایی که توسط همان آدرس خریدار در مدت زمان کوتاهی خریداری می شوند

انگیزه‌های تجارت شستشو کسب پاداش‌های پلتفرم و ایجاد ظاهری از ارزش یا نقدینگی برای دارایی‌ها است. از آنجایی که امروزه هیچ راهی برای جلوگیری یا ممانعت از تجارت شستشو در بازار NFT وجود ندارد، مردم تصویر بسیار نادرستی از میزان فعالیت تجاری ارگانیک و واقعی در این صنعت دارند.

به عنوان مثال، 81٪ درصد از کل معاملات در X2Y2، یکی از 3 بازار برتر NFT، بر اساس فیلترها کاربردی. دلیل اصلی تجارت شستشوی X2Y2، پاداش معاملات روزانه مبتنی بر حجم است. هر چه درصد حجمی که کاربر در X2Y2 مشارکت می‌دهد بیشتر باشد، سهم بیشتری از پاداش‌های معاملات روزانه کاربر به دست می‌آورد. هنگام نگاه کردن به مجموعه های فردی می توان یک شکست مشابه را مشاهده کرد. به عنوان مثال، از 1.1 میلیارد دلار Dreadfulz در مجموع، 1.131 میلیارد دلار به عنوان تجارت شستشو پرچم گذاری شد.

تحلیلگر یا نویسنده ای که این پویایی تجارت شستشو را درک نمی کند، در خطر درک نادرست بازار فعلی است. به عنوان مثال، این چیزی است Business2Community در 12 اکتبر در مورد Terraforms توسط Mathcastles نوشت:

«مجموعه‌های توکن‌های غیرقابل تعویض در بحبوحه رکود عمومی فعلی بازار ارزهای دیجیتال تا کنون در سال جاری، انعطاف‌پذیری قوی خود را نشان می‌دهند. در اینجا تعدادی از پرفروش ترین مجموعه های NFT در این هفته آورده شده است: 1. Terraforms Reclaim The Top Spot. Terraforms، مجموعه‌ای از توکن‌های غیرقابل تعویض (NFT) از Mathcastles، پس از سقوط به زیر ده فهرست پرفروش ما در هفته گذشته، رتبه اول را بازپس گرفت. Terraforms دارای حجم فروش 24 ساعته 1814 ETH است.

مجموعه های بعدی که مقاله فهرست شد BAYC و CryptoPunks بودند که تقریباً هیچ معامله شستشو ندارند. این به خواننده این تصور را می دهد که Terraforms یک مجموعه محبوب تر از مجموعه های بلو چیپ است، در حالی که در واقعیت تقریباً هیچ تجارت ارگانیک وجود ندارد.

با فیلتر کردن معاملات برای تجارت شستشو، معامله گران، تحلیلگران و سرمایه گذاران می توانند دارایی های NFT و صنعت را با دقت بیشتری ارزیابی کنند. داشتن مجموعه داده های دقیق و استفاده از آنها دو چیز مجزا هستند. نقش من در اینجا سوت زدن یا شکستن افسانه های NFT نیست، من اینجا هستم تا دانش خود را به اشتراک بگذارم و طرف داستان خود را به همه بگویم.

با استفاده از این مقاله، من می خواهم درخواستی برای تجزیه و تحلیل داده های بازارهای CEX NFT ارائه کنم. Binance یا Bybit NFT Marketplace ایده آل خواهد بود.